同花顺财经早餐2月28日(机构版)

【头条】

1、据中国载人航天工程办公室消息，2026年，中国载人航天工程将深化推进空间站应用与发展和载人月球探测两大任务。2026年，计划实施2次载人飞行任务、1次货运飞船补给任务。来自港澳地区的航天员有望最早于今年执行空间站飞行任务，神舟二十三号飞行乘组1名航天员将开展一年期驻留试验。截至目前，长征十号运载火箭、梦舟载人飞船、揽月月面着陆器等主要飞行产品研制进展顺利。2026年，将全力推进文昌航天发射场登月任务相关配套设施设备建设，以及测控通信、着陆场等地面支持系统各项目建设工作。（央视新闻） 

2、商务部发布2026年第13号公告，宣布调整对加拿大的反歧视措施。此前，因加拿大对中国电动车辆和钢铝产品加征关税，中国采取了相应反制措施。近期，中加双方通过磋商达成初步联合安排，加拿大政府已部分调整相关关税措施。鉴于此，商务部决定对部分加拿大进口商品取消加征关税的反歧视措施。新调整自2026年3月1日起生效，有效期至2026年12月31日。 

【宏观新闻】

1、国务院关税税则委员会公告，为落实中加两国领导人达成的重要共识，根据《中华人民共和国关税法》、《中华人民共和国海关法》、《中华人民共和国对外贸易法》等法律法规和国际法基本原则，自2026年3月1日至2026年12月31日，调整《国务院关税税则委员会关于对原产于加拿大的部分进口商品加征关税的公告》（税委会公告2025年第3号）规定的加征关税措施，不加征对原产于加拿大的油渣饼、豌豆加征的100%关税以及对原产于加拿大的龙虾、蟹加征的25%关税。 

2、中共中央政治局2月27日召开会议，会议强调，要继续实施更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策，强化改革举措与宏观政策协同。要着力建设强大国内市场，加紧培育壮大新动能，加快高水平科技自立自强。持续深化重点领域改革，进一步扩大高水平对外开放，扎实推进乡村全面振兴，推动新型城镇化和区域协调发展。更大力度保障和改善民生，加快推动全面绿色转型，加强重点领域风险防范化解和安全能力建设。（新华社） 

3、2月27日，外交部发言人毛宁在例行记者会上就巴基斯坦和阿富汗边境冲突升级一事表示，中方正在密切关注局势发展。毛宁指出，巴基斯坦和阿富汗是搬不走的邻居，也都是中国的邻国。作为邻国和朋友，中方对冲突升级深感担忧，对冲突造成人员伤亡十分痛心。此轮巴阿冲突烈度超过以往，持续或升级对双方都将带来伤害和损失。（北京日报） 

4、鉴于伊朗当前安全形势，外交部和中国驻伊朗使领馆提醒中国公民暂勿前往伊朗，在当地中国公民加强安全防范，尽快撤离。中国驻伊朗及其周边国家使领馆将为中国公民通过商业航班或陆路转移提供必要协助。（新华社） 

5、中国央行2月27日开展公开市场操作，今日开展2690亿元7天逆回购操作，操作利率为1.40%，与此前持平。投标量与中标量均为2690亿元。 

【国内股市】

1、A股三大指数涨跌不一，截至收盘，上证指数涨0.39%，深成指跌0.06%，创业板指跌1.04%，北证50指数跌0.5%，沪深京三市成交额25055亿元，较上日缩量512亿元，三市超3200只个股上涨。 板块题材上，稀土、有色金属、小金属、电力、煤炭、钢铁、燃气、算力租赁、光伏设备、培育钻石、教育、多元金融板块涨幅居前；造纸、PCB、CPO、存储芯片、工程机械、机场航运板块跌幅居前。 

2、港股收盘，恒生指数涨0.95%，恒生科技指数涨0.56%。恒指港股通ETF银华涨0.65%，港股通科技ETF鹏华跌0.2%。板块方面，电子设备与仪器、电力板块涨幅靠前；客运航空公司、地面运输板块跌幅靠前。 

3、ETF收盘涨跌不一，稀有金属ETF工银领涨4.96%，稀有金属ETF涨4.68%，稀有金属ETF涨4.68%，国证2000ETF博时领跌2.68%，创业板成长ETF跌2.22%，半导体设备ETF跌2.16%。 

4、截至2月26日，上交所融资余额报13399.57亿元，较前一交易日增加91.24亿元；深交所融资余额报13014.39亿元，较前一交易日增加108.88亿元；两市合计26413.96亿元，较前一交易日增加200.12亿元。 

5、为深入学习贯彻党的二十届四中全会有关部署和习近平总书记关于“十五五”规划编制实施的重要讲话精神，进一步研究做好资本市场“十五五”规划工作，2月27日证监会党委书记、主席吴清在北京召开座谈会，与8家在华外资证券基金期货机构代表深入交流，充分听取意见建议。座谈中，参会机构一致认为，新“国九条”发布实施以来，中国资本市场在完善基础制度、健全市场功能、提升上市公司投资价值、扩大高水平开放等方面取得积极成效，外资和外资机构参与中国资本市场的意愿和积极性明显提升。参会机构一致表示，对中国经济和中国资本市场长期向好发展充满信心。会上，大家围绕“十五五”时期如何提高资本市场制度包容性适应性、稳步扩大高水平制度型开放、加快建设一流投资银行和投资机构等提出了具体意见建议。主要包括：持续提升资本市场服务实体经济的适配性和覆盖面，提高政策的连续性和可预期性；进一步提升上市公司投资价值，强化投资者保护和公司治理；不断提高跨境投融资便利化水平，加强与国际标准和监管规则对接；推动行业机构“引进来”和“走出去”双向开放，支持外资机构差异化、特色化发展，提升本土机构全球资源配置能力；等等。(证监会) 

6、中国证监会于2026年2月27日发布《私募投资基金信息披露监督管理办法》，自2026年9月1日起施行。《办法》共七章四十四条，主要内容包括压实私募基金管理人、私募基金托管人信息披露责任，规范私募基金信息披露行为，提高私募基金运作透明度，保护投资者合法权益。下一步，证监会将加强信息披露行为监管，促进私募基金行业规范健康发展。 

7、2026年2月27日，上海证券交易所与中证指数有限公司决定调整科创50指数样本，于2026年3月13日收市后生效。本次调整更换3只样本，将国盾量子、中科飞测、中科星图调入名单。同日，上交所发布监管动态，对158起证券异常交易行为采取了自律监管措施，并对*ST岩石、*ST正平、*ST精伦等异常波动退市风险警示股票，以及中韩半导体ETF等溢价较高的基金进行重点监控，向证监会上报涉嫌违法违规案件线索1起。 

8、2026年2月27日，电力板块反复活跃，赣能股份3连板，华银电力触及涨停。根据中信建投研报分析，AIDC建设进入高速增长期，测算2025-2028年美国AI需求带来的电力容量需求期间CAGR约55%，未来三年累计需求超150GW，配套设备迎来机遇。 

【全球市场】

1、上一交易日，美股三大指数集体收跌，道指跌1.05%，纳指跌0.92%，标普500指数跌0.43%。大型科技股多数下跌，英伟达跌超4%，苹果跌逾3%，微软跌超2%，特斯拉、Meta跌超1%；奈飞逆势涨超13%，谷歌涨超1%，亚马逊小幅上涨。银行股重挫，高盛跌逾7%，摩根士丹利跌超6%，富国银行、花旗集团跌超5%，美国银行跌超4%。 

2、日经225指数收涨0.16%，报58850.27点。韩国综指收跌1.01%，报6243.53点。 

3、WTI原油上涨3.22%,报67.31美元/桶；布伦特原油上涨3.39%,报73.24美元/桶 

4、截至发稿，现货黄金上涨1.8%,报5277.67美元/盎司；截至发稿，现货白银上涨6.29%,报93.72美元/盎司 

【海外新闻】

1、巴基斯坦国防部长赫瓦贾·阿西夫宣布，巴基斯坦已对阿富汗展开“公开战争”，并表示我们的耐心已经耗尽。 

2、伊朗与美国之间的紧张局势持续。伊朗军方表示美国的任何挑衅行为都将遭到伊朗武装部队“果断且毁灭性”的回击，并强调美军在该地区的存在是“心理战、讹诈和霸凌”的一部分。美国总统特朗普则透露美伊将于周五继续进行更多谈判，但他对当前伊核谈判进展“不满意”，并警告尚未就是否对伊朗发动军事打击作出最终决定，有时候不得不这么做。 

3、MSCI中国指数进行季度调整，MSCI中国A股指数新增33只A股标的，移出9只A股标的，新纳入公司主要集中在硬件科技、半导体、数字经济和战略资源等领域。此次调整于2月27日收盘后生效。 

【债券新闻】

1、上交所披露，江苏中能硅业科技发展有限公司2026年面向专业投资者非公开发行科技创新公司债券（高成长产业债）的项目状态更新为“已受理”，拟发行金额20亿元，品种为私募，更新及受理日期为2026年2月26日。 

2、深交所披露，华鑫-国金-亨通供应链1-10期资产支持专项计划的项目状态更新为“终止”，申报规模为30亿元，债券类别为ABS，发行人为南京鑫欣商业保理有限公司，受理日期为2025年08月11日，更新日期为2026年02月26日。 

3、深交所披露，成都经开资本投资集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行科技创新公司债券的项目状态更新为“终止”，申报规模5亿元，品种为私募，受理日期为2025年09月25日，更新日期为2026年02月26日。 

4、2月27日，银存间1天质押式回购（DR001）开盘报1.3%，上日加权平均价报1.3065%；银存间7天质押式回购（DR007）开盘报1.46%，上日加权平均价报1.4566%。 

5、国债期货收盘多数上涨，30年期主力合约跌0.07%报112.07元，10年期主力合约涨0.05%报108.395元，5年期主力合约涨0.04%报106.005元，2年期主力合约涨0.03%报102.456元。 

【外汇新闻】

1、2026年2月27日，中国人民银行发布政策调整，决定自2026年3月2日起，将远期售汇业务的外汇风险准备金率从20%下调至0。此举旨在促进外汇市场发展，支持企业管理汇率风险。下一步，中国人民银行将继续引导金融机构优化对企业汇率避险服务，保持人民币汇率在合理均衡水平上的基本稳定。 

2、根据美国财政部最新数据，海外央行对美国国债的配置逻辑正在发生调整，无论是2026年2月20日当周还是2025年12月，外国央行对美债配置都转向净减持。分析认为这是官方机构在储备资产流动性与分散风险间寻求平衡的体现，反映了外汇储备多元化的趋势。未来美债市场长期需求可能面临结构性收缩挑战。 

3、2026年2月27日，国家外汇管理局公布数据显示，2026年1月，中国外汇市场总计成交27.54万亿元人民币（等值3.93万亿美元）。其中，银行间市场成交22.93万亿元人民币（等值3.27万亿美元），衍生品市场累计成交17.14万亿元人民币（等值2.45万亿美元）。 

【行业新闻】

1、在稀土供应领域，美国航空航天和半导体供应商正面临严重的稀土元素短缺，主要集中在钇和钪这两类稀土元素上。其中，钇被用于防止发动机和涡轮机在高温下熔化的涂层，自去年11月以来，国际市场上钇价已累计上涨了约60%，目前价格约是一年前的69倍。由于短缺，一些涂层制造商已开始实行材料配给，部分北美公司因钇短缺而暂时停产。同时，美国半导体制造商所需的钪也即将耗尽，该材料对制造5G智能手机和基站的芯片组件至关重要。 

2、在医药生物行业，今年以来共有80家医药生物行业上市公司接受机构调研。调研焦点集中在脑机接口概念股，如翔宇医疗、爱朋医疗、美好医疗等，机构关注其产品研发进展、商业化情况及未来规划。同时，创新药出海热度不减，多家药企获关注。业内人士认为，在AI大科技浪潮下，医药行业有望释放新的成长逻辑，看好以创新为主的医药科技主线，重点关注脑机接口、AI医疗、创新药出海等领域。 

3、在机器人应用市场，节后机器人租赁市场持续升温。杭州一家机器人公司的技术人员正为机器人编制最新舞蹈动作，以应企业活动租赁需求。目前，该公司的机器人租赁业务订单已排到了三月底，显示出机器人租赁市场的火热需求。 

4、在商业航天领域，海南商业航天发射场火箭发射使用燃料采购中标结果正式出炉。九丰特种气体成为最大赢家，在液氧液氮、液态甲烷、氦气领域合计中标约1.45亿元。具体而言，海南九丰特种气体中标液氧液氮采购标段1项目，金额9265.15万元；海南锋利气体中标液氧液氮标段2项目，金额2498.46万元。广钢气体中标氦气采购标段1项目，金额3267万元；广东九丰特种气体中标氦气标段2项目，金额848万元。此外，海南九丰特种气体还中标液态甲烷采购项目，金额4429.75万元。 

5、在制药行业，随着减重药巨头诺和诺德重磅GLP-1类药物司美格鲁肽在中国的核心分子专利即将于3月到期，一大批中国本土的司美格鲁肽仿制药正在获批路上。目前，包括九源基因、丽珠集团、华东医药、齐鲁制药、正大天晴在内的十多家本土制药公司的仿制药有望在不久的将来上市，还有十余款处于三期临床。专家表示，随着更多仿制药的上市，减重药很快就会迎来“白菜价”时代。 

6、在苹果产业方面，根据《中国苹果产业发展报告》，“十四五”以来，我国已稳居全球最大苹果生产国与消费国。报告显示，我国苹果年总产量达5100多万吨，年消费量超过4700万吨。中国苹果正不断走向世界，让“中国甜”香飘四海。 

【隔夜期货市场行情】

【公司公告】

【券商观点】