2026年4月13日，吉林省高速公路（884154）集团有限公司(以下简称“吉高集团”)在上海证券交易所成功簿记发行2026年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期)。本期债券发行规模为10亿元，期限为“3+2”年期，票面利率为1.78%，全场认购倍数达4.86倍。国泰海通（HK2611）证券担任簿记管理人及联席主承销商，恒泰长财担任牵头主承销商，中信建投（601066）、申万宏源（HK6806）、中银国际、华泰联合、平安证券、东北证券（000686）、申港证券、天风证券（601162）、德邦证券担任联席主承销商。

本次发行是继4月2日吉高集团中期票据以1.84%创下三项历史纪录之后，时隔仅11天再次取得的突破性成果。凭借1.78%的票面利率，本期公司债券一举刷新三项“历史最低”纪录：

创东北地区同期限地方国企利率历史最低：1.78%的票面利率将东北地区“3+2”年期地方国企债券发行利率下限首次拉入1.7%量级。

创发行人债券发行利率历史新低：较11天前的中期票据(1.84%)进一步下降6个基点，充分体现资本市场对吉高集团信用资质及债务管理能力的高度认可。

创北方区域同行业、同期限公司债券利率历史最低：在北方(东北、华北、西北)高速公路（884154）行业“3+2”年期公司债券中，1.78%的利率首次突破1.80%关口，树立了全北方同行业融资成本的“吉高标杆”。

精准研判窗口期，利率迈入“1.7时代”

本次发行的圆满成功，得益于吉高集团党委及领导班子对宏观流动性、利率走势及债市情绪的精准预判与果断决策。在4月初中期票据成功发行的良好基础上，集团紧抓二季度中段市场利率进一步走低的短暂窗口期，联合实力雄厚的主承销团队科学设定簿记区间，最终以1.78%的票面利率完成发行。这标志着吉高集团中期公司债券融资成本在东北同类企业中率先正式进入“1.7时代”。

意义深远：为北方国企融资

树立“吉高速度”与“吉高高度”

吉高集团在11日内完成两次发行、两次刷新区域及行业纪录——从1.84%到1.78%——不仅以实实在在的财务成本节约助力自身高质量发展，更向资本市场传递出明确信号：东北乃至北方地区的优质地方国有企业，只要基本面扎实、治理规范、信用管理过硬，完全有能力在全国债券市场上取得领先的融资业绩。

1.78%的利率、三项“历史最低”纪录以及“1.7时代”的开启，既是吉高集团精准把握窗口期、主动优化债务结构的经典案例，也是吉林省营商环境持续改善、国有企业信用价值重估的生动缩影，同时为北方地区地方国企通过债券市场获取低成本资金提供了可参照的范例。

初审：饶波、胡梓雍

复审：聂大兴