【头条】
1、住房城乡建设部副部长秦海翔在国务院政策例行吹风会上表示，国家层面正在研究制定城市更新相关法规，住建部支持各地出台地方性法规，目前全国已有4个省份和20个城市出台城市更新的地方性条例。同时，《城市更新“十五五”规划》是我国城市更新领域的第一部国家级专项规划，明确“十五五”时期的目标指标、重点任务和重大工程，接下来各地还要按照《规划》部署细化本地区城市更新的目标指标、任务措施。(综合证券时报、人民财讯)
2、国家数据局发布《关于推进行业高质量数据集建设行动的实施方案》，这是国家层面首次对数据赋能人工智能发展作出的系统性部署。方案围绕供给、流通、应用等关键环节部署六大专项行动，提出面向人工智能应用需求，持续推进文本、图像、音视频等多模态高质量数据集建设，聚焦智能体、具身智能和世界模型等重点方向，要求加快推进数据集建设，引导具备条件的地区因地制宜开展数据标注创新试验区建设。方案还提出，鼓励依托国家数据基础设施，充分运用隐私保护计算、可信数据空间等能力，开展数据集安全存储、可信流通、高效应用，鼓励探索建设支撑大规模、多模态数据集的数据基础设施存力中心。(央视新闻)
【宏观新闻】
1、6月8日，外交部发言人林剑主持例行记者会。有记者就中方对朝鲜半岛问题的立场进行提问。对此，林剑表示：“中方在半岛问题上的立场和政策保持连续性、稳定性。关于习近平主席对朝鲜进行国事访问，我们会适时发布消息，请你继续保持关注。”(澎湃新闻)
2、金融监管总局党委召开扩大会议，研究部署近期重点工作。会议强调，要着力推动行业高质量发展，大力推动各类机构错位发展、优势互补、各展所长，坚定推进中小金融机构减量提质，深入整治金融领域无序竞争，推动多渠道补充资本，引导做好金融“五篇大文章”。同时，要切实增强防范化解金融风险的责任感紧迫感，稳妥推进地方中小金融机构风险化解，进一步发挥“保交房”白名单制度作用，加快制定与房地产发展新模式相适应的融资制度，积极配合做好地方政府债务风险化解，充分发挥部际联席会议综合平台作用，严密防范外部冲击风险。
3、外交部发言人林剑在例行记者会上就中欧经贸关系表示，中欧在产业链供应链上深度交融、相互依存，中欧经贸关系不是你输我赢的零和博弈，中方对解决中欧经贸分歧的态度是开放积极的，希望欧方与中方相向而行，通过对话协商解决问题。就中、俄、印三国关系，林剑表示，中国、俄罗斯和印度都是新兴经济体，保持良好关系不仅符合三国的自身利益，也利于地区和全球和平、安全、稳定与繁荣，中方愿同俄印双方就推进三国合作保持沟通。关于中印关系，林剑强调，当前中印边境的局势总体稳定，双方应坚持正确的战略认知，推动中印关系沿着健康稳定的轨道向前发展。对于中东局势，林剑表示，中方对当前的局势深表关切，战事再起不符合任何一方的利益，希望相关各方履行停火承诺，坚持通过政治外交途径化解争端。(综合新华社、环球网、央视新闻)
4、央行公告，6月8日开展了2185亿元7天期逆回购操作，操作利率为1.40%，与上期保持不变。同花顺iFinD数据显示，今日有110亿元7天期逆回购到期。
【国内股市】
1、A股三大指数集体下跌，截至收盘，上证指数收跌1.7%，深证成指跌3.22%，创业板指跌3.69%，北证50涨1.33%，科创50指数跌4.3%。全市场成交额28233亿元，较上日成交额缩量2773亿元，全市场超4500只个股下跌。板块题材上，工程机械、油气开采及服务、银行板块上涨；贵金属、铜缆高速连接、半导体、消费电子、CPO板块跌幅居前。
2、港股收盘，恒生指数跌1.22%，恒生科技指数跌2.71%。恒指港股通ETF银华跌1.63%，港股通科技ETF鹏华跌3.51%。板块方面，工业集团企业板块涨幅靠前；客运航空公司、金属与采矿板块跌幅靠前。
3、ETF收盘涨跌不一，标普油气ETF领涨6.58%，标普油气ETF涨4.16%，能源化工ETF涨3.49%，科创50ETF领跌6.95%，中韩半导体ETF跌6.45%，黄金股ETF跌6.25%。
4、截至6月5日，上交所融资余额报14654.47亿元，较前一交易日减少112.97亿元；深交所融资余额报14114.03亿元，较前一交易日减少27.46亿元；两市合计28768.50亿元，较前一交易日减少140.43亿元。
5、6月5日，A股市场融资买入活跃。共有3470只个股获融资资金买入，其中570股买入金额超亿元。在个股方面，中际旭创、京东方A、新易盛融资买入金额排名前三，分别获买入100.85亿元、52.35亿元、48.16亿元。
【全球市场】
1、上一交易日，美股三大指数收盘涨跌不一，标普500指数涨0.29%，道指跌0.16%，纳指涨0.86%。大型科技股方面，英特尔涨11.19%，美光科技涨9.87%，阿斯麦涨6.54%，超威半导体涨5.14%，特斯拉涨4.59%，英伟达涨1.73%，微软跌1.18%，Meta跌1.28%，谷歌A跌1.36%，苹果跌1.89%。中概股方面，哔哩哔哩涨2.86%，理想汽车涨2.32%，蔚来涨1.68%，京东跌1.00%，携程跌1.01%，拼多多跌2.88%。
2、日经225指数收跌3.85%，报64024.60点。韩国综指收跌8.29%，报7484.41点。
3、WTI原油上涨0.82%,报91.28美元/桶；布伦特原油上涨0.98%,报94美元/桶
4、截至发稿，现货黄金下跌0.33%,报4329.21美元/盎司；截至发稿，现货白银下跌0.05%,报68.13美元/盎司
【海外新闻】
1、伊朗武装部队宣布对以色列的军事打击行动告一段落。美国总统特朗普表示，美伊离达成协议“非常近了”，并称伊朗已让步并承诺不会拥有核武器，但只有在协议达成后才会考虑解冻伊朗资产或解除制裁。特朗普还称，不要求以黎停火成为短期协议的一部分，并呼吁以色列和伊朗必须立即停止“交火”。
2、韩国交易所启动Kosdaq市场临时停牌机制，因Kosdaq150指数期货下跌6%后程序交易暂停5分钟。
3、英伟达宣布与SK海力士将进行多年技术合作，共同推进AI工厂内存革新，并深化HBM与定制存储开发以加速万亿参数大模型推理。双方还将共同开发Vera Rubin、Vera CPU、RTX Spark和Jetson Thor的内存。
【债券新闻】
1、国家发展改革委固定资产投资司负责人关鹏8日表示，2026年安排中央财政支持城市更新资金规模为970亿，推动改善居民居住条件，完善公共服务设施，惠及居民户数大约有800万。
2、6月8日，财政部经济建设司司长郭方明在国务院政策例行吹风会上表示，财政部统筹各项资金的渠道，支持城市更新重点任务。比如城镇保障性安居工程补助资金、地方政府专项债券、中央预算内投资、超长期特别国债资金等。“十五五”时期，中央财政还将保持较大支持力度，并不断优化政策设计，提高资金使用效率。除了财政资金支持之外，同步实施好税收支持政策，符合条件的城市更新主体，可享受现行的有关税收优惠政策。(人民财讯)
3、标普授予腾讯控股有限公司拟发行的美元计价和人民币计价票据“A+”长期发行评级。该票据归属于其300亿美元的多币种非次级无抵押中期票据计划。
4、6月8日，银存间1天质押式回购(DR001)开盘报1.3%，上日加权平均价报1.3337%；银存间7天质押式回购(DR007)开盘报1.4%，上日加权平均价报1.3988%。
5、2026年6月8日，中国农业发展银行2026年第一期绿色金融债券(增发2)(3年期)，招投标结果：加权中标收益率1.2600%，投标倍数3.26。
【外汇新闻】
1、韩国政府就外汇市场问题与银行业召开会议，韩国承诺将对任何汇市不当行为采取严厉措施，并明确表示若外汇市场出现单边行情，将出手干预。
【行业新闻】
1、2026年6月8日，我国在高频晶体管领域取得重要突破。中国科学院金属研究所孙东明、刘驰团队联合多家单位成功研制出国际上首款实现射频测试的硅-石墨烯-锗势垒晶体管，该器件刷新了垂直二维基区晶体管的截止频率纪录，并创造了晶体管电流增益的世界最高值。在射频实测中，该晶体管的本征截止频率达到132GHz，超越了过去所有垂直二维基区晶体管的最高水平。进一步的器件建模与仿真分析表明，通过优化材料掺杂浓度、降低接触电阻及缩减寄生效应，该器件的理论工作频率有望突破1THz，进入太赫兹应用频段。相关成果于北京时间6月6日发表于国际学术期刊《自然.通讯》。
2、2026年6月8日，我国“十五五”时期开工建设的首个国家重大标志性工程三峡水运新通道正式开工。工程包含三峡枢纽新通道和葛洲坝航运扩能，设计通航船舶为10000吨级，工程历经十余年论证设计、数十年技术储备，总投资约772.08亿元。工程建成后将大幅提升航运效率，有利于长江综合立体交通走廊高质量发展，有利于推动长江经济带发展战略实施，有利于构建国内国际双循环发展格局，有利于生态优先绿色发展理念落地见效。
【隔夜期货市场行情】
| 外盘商品市场 | 名称 | 价格 | 涨跌额 | 涨跌幅 |
|---|---|---|---|---|
| 能源化工 | 美原油 | 91.28 | +0.74 | +0.82% |
| 贵金属 | 纽约金 | 4353.8 | -11.5 | -0.26% |
| 纽约银 | 68.33 | -0.78 | -1.13% | |
| 油脂油料 | 美大豆 | 1116.75 | -4.75 | -0.42% |
| 农产品 | 美玉米 | 418 | +0.5 | +0.12% |
| 糖11 | 14.16 | +0.02 | +0.14% | |
| 2号棉花 | 77.46 | -0.02 | -0.03% | |
| 有色金属 | 伦铝 | 3607.5 | +4 | +0.11% |
| 伦锌 | 3534.5 | -6 | -0.17% | |
| 伦铜 | 13590.5 | +73.5 | +0.54% |
| 国内商品合约 | 价格 | 涨跌额 | 涨跌幅 | 成交量 |
|---|---|---|---|---|
| PTA主连 | 6422 | +76 | +1.2% | 43.04万 |
| 玉米淀粉主连 | 2729 | +30 | +1.11% | 9.34万 |
| 对二甲苯主连 | 8926 | +94 | +1.06% | 6.82万 |
| 乙二醇主连 | 4589 | +48 | +1.06% | 15.24万 |
| 瓶片主连 | 7802 | +66 | +0.85% | 2.54万 |
| 燃油主连 | 3828 | -73 | -1.87% | 18.25万 |
| 低硫燃油主连 | 4727 | -97 | -2.01% | 1.96万 |
| 烧碱主连 | 1852 | -43 | -2.27% | 19.43万 |
| 焦炭主连 | 1978.5 | -64 | -3.13% | 1.72万 |
| 焦煤主连 | 1369.5 | -87.5 | -6.01% | 120.25万 |
【公司公告】
| 公司名称 | 事项 |
|---|---|
| 达实智能 | 未开展液冷、智能机器人、半导体元器件的研发、生产及制造业务 |
| 天娱数科 | 目前无物理AI业务，未形成相关业务收入 |
| 中金公司 | 吸收合并事项已获股东会通过 |
| 2连板神剑股份 | 发现个别媒体近期对公司子公司嘉业航空相关业务进行报道 与公司披露数据不符 |
| 深圳华强 | 2026年第一季度，公司电子元器件长尾现货业务收入增幅超300% |
| 永太科技 | 子公司永太新能源与宁德时代签订《电解液合作协议》 |
| 五粮液 | 董事会同意免去曾从钦董事职务 其担任的董事长等职务自董事解任生效之日起自动解除 |
| 退市观典 | 上交所将在6月10日对公司股票予以摘牌 |
| 中船特气 | 近期部分下游客户就六氟化钨产品与公司业务洽谈增加 |
| 奥比中光 | 公司不直接从事物理AI的开发 |
| 北玻股份 | 主营业务不涉及半导体玻璃基板产品，钙钛矿镀膜设备未量产 |
| 索辰科技 | 近期实施的募投项目尚处于筹备阶段 |
| 宿迁联盛 | 拟设立合资公司从事磷化铟衬底业务 |
| 弘信电子 | 调整2024年度向特定对象发行股票方案 募集资金金额调整为不低于2.18亿元 |
| 超讯通信 | 拟变更证券简称为“超讯科技” |
【券商观点】
| 研究机构 | 核心观点 |
|---|---|
| 兴业证券 | 研报核心观点认为，2026年医药板块“创新+国际化”仍为核心主线。创新药进入ASCO密集数据催化期，康方生物、迪哲医药、科伦博泰等公司多项关键临床数据读出超预期，显示中国创新药全球竞争力持续加强。同时，信达生物与辉瑞的重磅BD交易进一步强化出海趋势，临床数据、BD与新技术突破有望驱动估值与业绩预期上修。投资策略上，建议关注具备全球BIC潜质和商业化放量能力的创新药公司(如恒瑞医药、百济神州、信达生物、康方生物等)，以及创新药产业链、医疗器械、消费医疗等领域的投资机会。【聚焦领域：医药生物】 |
| 华泰证券 | AIDC建设推动供电架构从UPS向HVDC、SST升级，测试对象从单一PSU扩展至Power Shelf、BBU等，机柜功率提升(如GB200达120kW，未来或至600kW)，有望推动测试电源量价齐升。行业龙头致茂电子收入高增长印证市场扩容。国内厂商如科威尔、爱科赛博凭借在大功率领域的技术积累(源于光伏、新能源汽车应用)，结合服务器产业链国产化趋势及性价比优势，有望迎来发展机遇，实现国产替代。【聚焦领域：机械设备】 |
| 浙商证券 | 核心观点认为，在特斯拉机器人三季度量产前，6月是配置机器人板块的好时机，建议把握精选特斯拉机器人供应链核心标的。研报预测，随着宇树科技上会通过、英伟达合作推出人形机器人参考设计等催化事件，板块表现活跃。投资建议方面，重点推荐科达利、峰岹科技、恒帅股份等，并关注科达利、峰岹科技、绿的谐波、长盈精密、模塑科技、奥比中光等标的，同时对机器人零部件各环节标的进行了梳理。【聚焦领域：汽车】 |
| 中金公司 | 研报预计5月信贷、社融数据偏弱，融资需求不足。具体预测：新增人民币贷款约4000亿元，同比少增；社融新增约1.9万亿元，低于去年同期；M1、M2增速预计分别为5%和8.5%，与上月基本持平。结构上，对公与居民贷款均可能同比少增，票据贴现或为主要支撑。投资建议为维持覆盖银行估值、评级和盈利预测不变。【聚焦领域：银行】 |
| 长江证券 | 国内含油票价同比高增主要由燃油附加费贡献，裸票价格基本平稳；国内航班量与客运量降幅均超10%，高含油票价对需求挤出效应显现，国际市场客运量稳定、客座率改善，需求更有韧性。油价上涨冲击海外运力，泰国等航司取消航班，国际供给增速可能放缓并推升票价；国内航司因燃油附加费下调及航煤价格回落，竞争优势突出。行业单机市值处历史低位，下行风险有限，进入高赔率区间。供给持续低增长，飞机利用率与客座率改善，行业正从弱平衡走向紧平衡。若油价预期改善及国际航线加班落地，盈利预期有望修复，投资首选港股三大航及A股民营航司。【聚焦领域：航空】 |
| 天风证券 | 研报核心观点认为，覆铜板(CCL)价格自年初已上涨40%，主要受AI算力架构拉动高阶CCL需求及上游原材料涨价驱动。复盘历史周期，自供上游材料(电子布、铜箔、树脂)的CCL公司利润有望明显提升。2021年建滔积层板、金安国纪、宝鼎科技(子公司金宝电子)、华正新材等公司均实现净利润大幅增长，验证了上行周期中纵向一体化公司的利润弹性。预计AI需求将继续拉动CCL及其上游材料进入上行周期，看好本轮CCL环节的利润弹性。相关标的包括建滔积层板、金安国纪、宝鼎科技、华正新材。【聚焦领域：电力设备】 |
| 中信证券 | 核心观点：看好AI资产的整体韧性，策略以“紧缺涨价(短中期弹性)+自主可控(中长期确定性)”为纲。具体投资建议：1)被动元器件：推荐国瓷材料、铂科新材，关注博迁新材、东方钽业；2)ABF载板：关注激智科技、莲花控股；3)硅片：推荐立昂微、有研硅；4)玻璃基板：推荐天承科技、艾森股份；5)EMC、封装填料/胶材：关注联瑞新材、华海诚科、德邦科技；6)存储材料：推荐兴福电子、安集科技、鼎龙股份等；7)电子特气：推荐中船特气。【聚焦领域：新材料】 |
| 国盛证券 | 5月乘用车销售环比向好，车企出海势头强劲，比亚迪、吉利出口同比高增，全年出口有望超预期。乘用车板块估值低位，配置看新车节奏与销售趋势，中长期关注智能化与全球化。机器人板块迎密集催化，特斯拉Optimus量产在即，宇树科技IPO过会并与英伟达合作，利好核心环节公司。北美缺电带动商用车需求，国产链公司业绩与估值有望双升。投资建议关注整车、商用车、AI、机器人、自动驾驶及商业航空相关标的。【聚焦领域：汽车】 |
【今日重点关注的财经数据与事件】
.11:00 中国出口年率-美元计价(%)(同比)
.11:00 中国进口年率-美元计价(%)(同比)
.14:00 德国贸易帐(欧元)
.18:00 美国NFIB小型企业信心指数
.20:30 美国贸易帐(美元)
.20:30 美国进口额(美元)
.20:30 美国出口额(美元)
.22:00 美国成屋销售年化环比(%)
