远在东非的埃塞俄比亚，正加速布局风电（885641）、光伏等新能源（850101）产业，与之配套的输配电网络升级扩容迫在眉睫。近期，一笔海外订单“飞”到中国江西省抚州市崇仁县，金额达128万美元，折合人民币约870万元，是江西伊发电力科技股份有限公司（以下简称“伊发电力”）近两年来再度获得的较大金额海外订单。
这笔订单正是崇仁县作为国家级输变电新型工业化（886057）产业示范基地，抢抓全球新能源（850101）基建风口的一个缩影。这座既不沿边也不靠海的内陆小城，中低压变压器产能却占到了江西省的80%以上。从早期的榔头手作，到今天的智能制造，经过半个多世纪的精耕细作，全县150多家输变电企业将一台台“崇仁造”变压器卖到了全球50多个国家和地区，构建起上游原材料核心零部件供给、中游装备制造、下游市场服务运维的完整产业链，产业配套率突破70%，源源不断地吸引海外订单，产业集群营收已突破150亿元。
伊发电力正是其中一家国家级高新技术企业，产品销往亚洲、非洲、欧洲、南美洲等地区，目前已与全球10多个国家的海外厂家达成合作。
“在新产业发展形势下，变电器生产制造不仅质量要达标，流程还要更环保，这就意味着，大额出口订单来了，我们的生产线不仅要进一步扩大，部分链条还需要升级换代。面对这样的资金缺口，我们需要向商业银行寻求贷款支持。”伊发电力财务负责人郑央露介绍说，新签订的大额出口订单，让公司面临流动资金缺口，自2025年向中国银行（HK3988）申请了4500万元授信额度，到2026年1月中旬，又增至6000万元。
与往年不同，他们这次申请银行贷款时，成本有了“真金白银”的降低。
“每一分钱都晒在阳光下”
“在传统的放贷模式下，企业可能只关注贷款利率。这一次，我们银行客户经理带着明示企业贷款综合融资成本清单，也就是贷款明白纸上门，逐项拆解贷款费用的明细内容，每一分钱都晒在阳光下。如以年化形式明确标注利率，让企业一目了然。根据我们的优惠政策，该笔贷款涉及的抵押登记费、评估费等由我们全额承担，直接为企业节省了3万元。”中国银行（HK3988）抚州分行行长徐瑞对《金融时报》记者说。
“以前办贷款，只知道一个总数，现在每一分钱的去处都写得明明白白。省下来的都是实打实的利润，贷款明白纸的明示做法，让我们贷得放心、用得称心。”郑央露说。
一张简单的贷款明白纸，不仅让企业得到了实惠，也让银行获得了好评与信任。记者在江西抚州、上饶采访时了解到，试点工作铺开前，多家受访企业反馈长期面临融资成本不透明难题，不知道自己为贷款支付的所有成本中，哪些是贷款利息成本，哪些是非利息费用，如果商业银行不细说，自己更是一笔糊涂账。正是基于这样的痛点，2024年9月，中国人民银行在江西、山东等5省首批试点开展明示企业贷款综合融资成本工作，通过银企共同填写《企业贷款综合融资成本清单》，即贷款明白纸，将利息支出、担保费、质押监管费等显性成本和隐性成本一一列明，并通过专门设计的费率计算小程序，计算出综合融资成本年化率，既提升了企业融资的透明度，打破了信息不对称的壁垒，又让企业掌握了融资主动权，可以在市场上精准比价，真正实现“明明白白贷款”。
正是这一明明白白精准比价的做法，帮助不少企业快速作出决策。
“办贷款，以前像猜谜，现在就像逛超市，标签价就是到手价。”抚州食久计餐饮管理有限公司（以下简称“食久计”）负责人龚雪说，作为一家深耕本地市场的餐饮企业，曾经在多家银行之间做过比较，最初一直犹豫的原因是担心“利率看着低，杂费加起来高”。2026年5月，食久计在农业银行（HK1288）抚州分行对接了一笔200万元的贷款，初次体验到贷款明白纸的流程，也帮助他们作出了最终决定。
“问过几家银行，都说自己的利率低，但到底低多少？谁能帮我算明白，我就选哪家银行。”龚雪说，农业银行（HK1288）抚州分行在指导他们填写贷款明白纸的过程中，也给企业提供了一把透亮的标尺，一眼看明白收费主体、支付方式和还款周期（883436），配合银行基于市场利率定价自律机制上线的融资成本计算器，精准计算出了年化费率，整个融资成本构成一目了然。
记者了解到，江西省信合新材料科技有限公司的财务工作人员在上饶银行抚州分行办理贷款业务时，在工作人员指导下仔细填写贷款明白纸列出的相关事项。“一眼就能看清全部真实费用，再也不用担心办理贷款后会冒出一些隐性收费，便于我们企业计算大致的利润空间。”该财务工作人员对记者说，得益于上饶银行抚州分行客户经理的详尽讲解，各项收费清晰透明，帮助企业有效厘清了收费名目，为自身后续账务处理、审批工作带来了极大便利，还便于企业更好地统筹规划现金流。
“正是通过清晰化、透明化的成本展示，推动金融机构把各项费用摆在明处，让企业红利落到实处，以金融服务的透明度换取实体经济的满意度，着力打造融资成本透明、银企互惠共赢的良好格局，这正是试点的最显著意义之一。”中国人民银行江西省分行货币政策处处长张婷婷对记者说，该行以“透明化”为抓手，让企业在融资路上不仅“贷得到”，更能“算得清”“用得值”，有效保障企业的知情权，维护金融消费者的合法权益。
“把能减的费用都减下来”
果然，在贷款明白纸上一一列出融资所需费用的明示做法，不仅让企业收获了“钱花在哪儿”的透明度，还得到了意想不到的费用压降。
“我们发现，食久计这家餐饮企业作为服务业经营主体，符合2025年以来国家相继出台的服务业经营主体贷款贴息政策相关优惠条件，接下来，我们又做了3件事。”农业银行（HK1288）抚州分行客户经理全政介绍说，一是申报贴息，主动帮助企业将这笔200万元的贷款申报财政贴息，一年下来直接节省利息成本2万元；二是费用直付，评估费和登记费由银行通过普惠专项费用，直接与第三方结算，省去企业的垫资、跑腿环节，彻底消除了“先交后返”的疑虑；三是流程简化，依托抵押e贷的线上审批，3个工作日内完成放款，并且，贷款明白纸上所有费用承诺写入合同，确保“说了就认、认了就办”。
“身为对公业务客户经理，不能急于推销产品，需要耐下心来，把贷款明白纸上的每一项，逐个讲解给客户听，尤其是根据企业类别、认证等级所能获得的优惠贷款利率，也要一并明明白白告知，再通过融资成本计算器，现场输入贷款金额、期限、利率等关键信息，由系统自动计算出总利息费用，让客户心里更踏实。”全政说。
他同时透露，贷后的“回访问效”环节同样不能马虎大意，可以借此继续巩固客户的安全感，让客户真真切切看到农行为企业节省出来的“真金白银”。以食久计为例，综合成本较其最初了解到的低了近1.5个百分点。
正是通过“明白纸+贴息政策”的组合拳以及贷前、贷中、贷后服务的紧密衔接，食久计彻底打消了对“隐形收费”的顾虑。“推行贷款明白纸试点以来，我行的小微企业贷款综合成本平均下降了0.6个百分点，没有出现一起因费用不透明引发的投诉。小微企业首贷户数量，同比增长了25%。”全政说。
“‘明白纸+贴息政策’的做法，有效推动了财政金融政策协同发力，切实发挥了成本明示、降费让利等一系列惠民举措的积极效应，这是银行业践行正确政绩观、提升普惠金融服务质效的必然要求。下一步，我们将继续引导银行机构以企业需求为导向，持续优化明示工作流程、创新服务模式，将优惠政策传导至更多市场主体，助力实体经济高质量发展。”中国人民银行抚州市分行二级调研员杨发根对记者说。
从“告知成本”转向“优化服务”
随着试点推进，贷款明白纸与相关政策工具的灵活运用与紧密衔接，促成了另一个可喜的变化。
上饶市天瞳光电科技有限公司（以下简称“天瞳光电”）是一家深耕光学器件研发和制造的光电科技企业，其研发的“高倍率微距镜头及使用方法”专利技术，有效提升了产品在恶劣环境下的适应性和使用寿命。作为极具成长性的高新技术企业，天瞳光电因产能扩张和经营周转需求，于2024年7月向上饶银行小企业信贷中心申请600万元流动资金贷款，用于原材料采购等日常经营支出，并于2025年7月、2026年7月两次申请无还本续贷。
在贷款办理过程中，贷款明白纸的明示做法展示出“惠民温度”。当贷款利率、担保费率、贷款期限、还款方式、企业实际承担费用等内容一一列明、逐项测算，银行客户经理发现，除贷款利息外，担保费用若按市场普遍0.8%至1%的担保费率测算，600万元贷款每年的担保费用约为4.8万元至6万元，对处在扩产阶段的科创企业而言仍是一笔不小的资金负担。
“在充分了解企业融资成本压力后，我行小企业信贷中心并没有停留在费用告知的层面，而是将贷款明白纸作为优化融资方案的重要依据，主动与已准入合作的担保公司进行沟通协调，围绕企业专精特新（885929）资质、省级数智工厂建设情况、技术专利价值、经营流水和订单稳定性等情况，向担保机构充分说明企业的发展潜力和风险缓释条件，积极争取更优惠的担保费率。”上饶银行行长助理韩小平对记者说，经过多轮沟通协调，上饶银行最终推动两家合作担保机构以较市场平均水平更低的担保费率为企业提供担保支持，企业每年可以节省担保费用2.4万元，切实降低了综合融资成本。
“对企业而言，这并不仅仅是数字的变化和压力的缓释，企业真切感受到商业银行主动让利、主动协调、主动服务的诚意，建立起难能可贵的信任感，拉近了银行和企业的距离。”中国人民银行上饶市分行副行长王志文对记者说，在以往收费不透明的情况下，企业即便知道银行承担部分费用，也会疑虑“羊毛出在羊身上”。通过试点，从“明示成本”进一步延伸至“主动降本”，让贷款明白纸切实发挥出杠杆作用，不仅深化了政策的衔接落地，更促成市场多方政策的协同发力，而主动背后的诚意，正是银行与客户之间建立信任最有效的捷径，是商业银行树立口碑、开拓市场的重要途径。
据了解，在该笔贷款投放后，这家深耕光学器件的高新技术企业，顺利步入了扩大产能、稳定订单的“快车道”。2025年全年销售收入达到8509万元，较2024年增长11.80%；2026年1至5月，销售收入较上年同期增长了8.2%。
“经过两年明示企业贷款综合融资成本试点，相较于企业融资成本下降，金融服务优化带来的变化更为显著，从前期常态化政策宣讲到量身定制个性化融资方案，从贷中精准实施到贷后定期回访，贷款明白纸全面嵌入信贷业务全流程，实现了成本明示的标准化、规范化管理。这一全流程模式，推动着金融服务各个环节的优化升级，也把金融为民的服务宗旨，根植为每一位客户经理的主动意识，化作江西银行（HK1916）业的普遍共识。”张婷婷说，试点的意义在于“可复制经验”，如通过加强与政府部门、担保机构的沟通合作，建立起“贷款贴息+担保费率优惠”配套政策体系，进一步降低了企业的利息外成本，也产生良好的示范效应，推动试点经验普及和推广，最终推动全省不同地区综合融资成本稳步下行，让金融让利实体经济的成效落地。
数据显示，截至2026年6月，江西省铺开的明示企业贷款综合融资成本试点累计填写逾35万份贷款明白纸，覆盖数万家企业。江西省辖内企业贷款非利息成本较试点初期下降了25个基点，市场主体的获得感和满意度大幅提升。
